تامین مالی مستقیم و غیرمستقیم

مالیات مستقیم و انواع آن

مالیات به دود دسته مستقیم و غیر مستقیم تقسیم می شود. مالیات های مستقیم مالیات هایی است که به طور مستقیم از اموال یا دارایی افراد کسر می شود و مستقیما توسط مودی پیرداخت می شود. مثل مالیات بر ارث، مالیات بر درآمد اتفاقی و…

مالیات مستقیم و انواع آن

احتمالا برای شما هم پیش آمده باشد که موقع نقل و انتقال ملک یا احتساب درآمد ماهیانه یا سهمیه ارث و مواردی از این قبیل با اصطلاحی به نام مالیات آشنا برخورد کنید و سر و کارتان به حساب و کتاب مالیاتی افتاده باشد.

شما در موارد متعددی مالیات پرداخت کرده اید بدون آنکه متوجه انواع آن و یا تعریفی از آن باشید در این نوشتار قصد داریم شما را با تعریف مالیات و نوع خاصی از مالیات ها به نام مالیات مستقیم آشنا کنیم.

مالیات چیست

مالیات یک نوع هزینه اجتماعی اجباری است که تمام اشخاص اعم از حقیقی و حقوقی در یک جامعه موظفند که درصدی از درآمد و اموال خود را برای تامین هزینه های عمومی به دولت بپردازند.

از آنجایی که دولت ابزار و امکانات دستیابی به درآمد و سود ها را فراهم ساخته است. مالیات در واقع انتقال بخشی از درآمدهای جامعه و سود فعالیتهای اقتصادی به دولت می‌باشد دولت این مالیات‌ها را جهت تأمین سرمایه لازم برای عمران و آبادانی کشور و انجام خدمات عمومی به کار می گیرد.

از مهم ترین مزایای مالیات می توان به تثبیت یا کاهش نرخ تورم در جامعه تقویت زیرساخت های اقتصادی و حفظ امنیت مردم ، جامعه و غیره نام برد.

مالیات مربوط به قرن های اخیر نمی باشد بلکه انسان از زمانی که زندگی اجتماعی را آغاز کرده است برای تداوم حیات اجتماعی خود هزینه هایی را می‌پرداخته است. مالیات در ایران از زمان هخامنشیان تا کنون وجود داشته است.

مالیاتی که دولت بر اساس قانون وظیفه دارد در جهت تأمین هزینه‌های عمومی خود از اشخاص جامعه دریافت کند مهمترین منبع درآمد او محسوب می‌شود که این مالیات گاهی به صورت مستقیم است.

در پرداخت مالیات دو وزن حقوقی و اقتصادی برای متحمل شدن وجود دارد که وزن حقوقی یعنی شخصی که قانون او را موظف به پرداخت مالیات می داند و وزن اقتصادی یعنی کسی که از پول و سرمایه خود مالیات را پرداخت می کند که در مالیات مستقیم پرداخت کننده مالیات و کسی که قانوناً موظف به پرداخت آن می باشد یک نفر است، در حالی که در مالیات غیر مستقیم اینگونه نمی باشد. مالیات مستقیم از آنجایی که از درآمد و دارایی افراد اخذ می‌شود ثابت است و قابل پیش بینی می باشد.

مالیات مستقیم به دو دسته تقسیم می شود

مالیات بر درآمد و مالیات بر دارایی که در ادامه هر کدام را به طور جداگانه مورد بررسی قرار می دهیم.

موسسه حقوقی فرهنگ تفاهم با در اختیار داشتن وکلای خبره مالیاتی و مشاورین حقوقی متخصص و مجرب، آماده ارائه خدمات مختلف در زمینه مالیات و دعاوی مالیاتی می باشد.

مالیات بر درآمد

مالیات بر درآمد مالیاتی است که از درآمد افراد أخذ می شود ، این نوع از مالیات انواعی دارد که این جا به برخی از آن ها اشاره می کنیم

۱٫ مالیات بر درآمد املاک

۲٫مالیات بر درآمد حقوق

۳٫مالیات بر درآمد مشاغل

۴٫مالیات بر درآمد کشاورزی

۵٫مالیات بر درآمد اشخاص حقوقی

۶٫مالیات بر درآمد های اتفاقی

۷٫مالیات بر درآمد املاک

به این صورت است که هنگامی که شخص حقیقی یا حقوقی قصد واگذاری املاک یا حقوق ناشی از املاک خود را دارد پس از کسر معافیت‌های قانونی مشمول مالیات بر درآمد املاک می‌شود.

مالیات بر درآمد حقوق

هر گاه یک شخص حقیقی برای شخص دیگر اعم از حقیقی یا حقوقی کار کند و در مقابل حقوق و درآمد دریافت کند مشمول مالیات بر درآمد حقوق می گردد که قسمت مهمی از درآمدهای دولت را تشکیل می‌دهد . پرداخت این نوع از مالیات بر عهده کارفرمایان از جیب حقوق‌بگیران است به این صورت که قبل از اینکه حقوق شخص را بپردازند مالیات او را کسر می کنند به حساب دولت و خزانه کل واریز می نمایند.

مالیات بر درآمد مشاغل

این نوع مالیات به مالیاتی که از درآمد اشخاص حقیقی وصول می گردد گفته می‌شود و مالیات به دست آمده از طریق فروش کالا خدمات و سایر درآمدهای مالیات دهندگان در این بخش قرار می گیرند. مبنای تشخیص این نوع مالیات خود اظهاری شخص مؤدی است. منظور از خود اظهاری نیز این می باشد که در هنگام پرداخت مالیات فرم هایی تحت عنوان اظهارنامه وجود دارد که هر سال باید مؤدی مالیاتی آن هارا پر کند وقبل از تیر ماه سال بعد به اداره امور مالیاتی محل کار خود تسلیم کند .این اظهارنامه ها درواقع مبنای تشخیص مالیاتی قرار می گیرند.

اگر روشن شود که شخص میزان درآمد خود را صادقانه اعلام نکرده است اداره امور مالیاتی باید درآمدها و میزان مالیات آنها را مشخص کند. اگر هم شخص از پر کردن و ارسال اظهارنامه خودداری کند سازمان امور مالیاتی خود اقدام به تهیه اظهارنامه مالیاتی می‌کند و این ممکن است منجر به جریمه شخص شود.

مالیات بر درآمد کشاورزی

یکی از انواع مالیات بر درآمدها مالیات بر درآمد کشاورزی است. در حال حاضر هر گونه درآمد ناشی از فعالیت های کشاورزی اعم از دامپروری و دامداری، پرورش ماهی، زنبورعسل، ماهیگیری و صیادی و مواردی از این دست مشمول معافیت های مالیاتی هستند.

مالیات بر درآمد اشخاص حقوقی

مطابق قانون از جمع درآمد شرکت‌های تجاری مالیات اخذ می‌شود. همچنین از اشخاص حقوقی که فعالیت‌های انتفاعی می‌کنند نیز مالیات گرفته می شود.

مالیات بر درآمد های اتفاقی

این نوع از مالیات همانطور که از نام آن مشخص است مربوط به درآمدهایی است که مستمر و تکراری نیستند بلکه به صورت اتفاقی به دست می‌آیند که میزان مالیات و نحوه پرداخت آن هم بسته به نوع درآمد حاصله می‌تواند متفاوت باشد.درآمدهایی مانند جایزه و معاملات بلاعوض مثل بخشش و جوایز و پاداش هایی که به فرد می رسد در این دسته قرار می‌گیر ند.

مالیات بر دارایی

در تامین مالی مستقیم و غیرمستقیم این نوع مالیات نکته مهم ثروت کسی است که مسئول پرداخت مالیات می باشد.مهمترین نوع مالیات بر دارایی که حتما شما هم نام آن را شنیده‌اید مالیات بر ارث می باشد به این صورت که شخصی که فوت می کند از اموال و دارایی‌های او که قرار است به وراث برسد مالیات اخذ می‌شود.

مالیات بر ارث بیشترین ضریب مالیاتی را دارد چون فرد زحمتی نکشیده و به دلیل حمایت قانونگذار به او ارثی رسیده است.

این مالیات شامل اموال متوفی پس از کسر بدهی‌ها و هزینه‌های کفن و دفن و واجبات شرعی در حدود متعارف می‌باشد. در واقع دولت از دارایی و ثروت در حال انتقال او مالیات می‌گیرد که میزان آن هم با توجه به قانون مالیات های مستقیم تعیین می‌شود که نسبت به اموال مختلف متفاوت می باشد.

یکی دیگر از انواع مالیات‌ها، مالیات بر حق تمبر است که از طریق الصاق و ابطال تمبر بر اسناد مدارک و برای به رسمیت شناختن آنها از مؤدی دریافت می‌شود.

نهاد صادرکننده سند، مالیات را پرداخت می کند ولی آن را از فرد درخواست کننده سند دریافت می‌کند. مواردی مثل کارت خدمت سربازی گواهینامه رانندگی و اسناد دانشگاهی در این دسته قرار می‌گیرند.

همان‌طور که دیدیم مالیات یکی از منابع مهم درآمد دولت محسوب می‌شود و بر این اساس برنامه ریزی برای وصول کامل مالیات و جایگزین کردن درآمدهای مالیاتی به جای درآمدهای نفتی که در بیشتر موارد ناپایدارند، از اساسی ترین محورها برای برنامه ریزی جهت توسعه اقتصادی و اجتماعی کشور محسوب می‌شود.

موسسه حقوقی فرهنگ تفاهم با در اختیار داشتن وکلای خبره مالیاتی و مشاورین حقوقی متخصص و مجرب، آماده ارائه خدمات مختلف در زمینه مالیات و دعاوی مالیاتی می باشد.

گسترش و توسعه سرمایه‌گذاری غیر مستقیم در «تماوند»

هفته گذشته گزارشی با عنوان «تمرکز(تماوند)بر اواراق بدهی» در این صفحه منتشرشد. در مطب منتشر شده به نقل مدیرعامل تأمین سرمایه دماوند، برخی اعداد و ارقام برعکس و به اشتباه منتشر شد. بر این اساس، مطلب مذکور با اصلاحات مجدد باز نشرمی شود.

حجت الله انصاری مدیرعامل تأمین سرمایه دماوند‏ در ‌نشست خبری پذیره نویسی«تماوند» اظهار داشت: بر اساس آمارها، در حال حاضر حدود ۹۲ درصد تأمین ‌مالی در اقتصاد کشور از طریق شبکه بانکی و ۸ درصد از طریق بازار سرمایه انجام شده که شرکت‌های تأمین سرمایه می‌توانند برای افزایش سهم تأمین مالی در بازار سرمایه از این فرصت استفاده کنند. انصاری گفت: اگرچه سهم تأمین مالی دولت از طریق بازار سرمایه از ابتدا تاکنون ۱۸۷ هزار میلیارد تومان گزارش شده، اما سهم شرکت‌ها 37 هزار میلیارد تومان و سهم شهرداری‌ها 7.5 هزار میلیارد تومان بوده است.

استفاده از فرصت‌های خاص در بازار اوراق بدهی

مدیرعامل تأمین سرمایه دماوند با بیان اینکه از ابتدای سال ۹۸ تاکنون به میزان ۵۸.3 هزار میلیارد تومان تأمین مالی از طریق بازار سرمایه صورت گرفته، افزود: از این میزان مبلغ ۳۶.۵ هزار میلیارد تومان آن بدون پذیره نویسی و صرفاً به صورت آغاز معاملات ثانویه و 21.8 هزار میلیارد تومان مابقی آن از طریق پذیره نویسی منتشر شده است. وی گفت: در حال حاضر مجموع سرمایه شرکت‌های تأمین سرمایه مبلغ 4250 میلیارد تومان است و بر مبنای تازه ترین آمارها سهم بازار شرکت‌های تأمین سرمایه در پذیره نویسی اوراق بدهی در سال 98، معادل ۴۵ درصد است. انصاری تصریح کرد: «تماوند» از فرصت‌های خاص در بازار اوراق بدهی استفاده می‌کند.مدیر عامل تأمین سرمایه دماوند با بیان اینکه مجموع ارزش خالص دارایی‌های صندوق‌های سرمایه‌گذاری تحت مدیریت شرکت‌های تأمین سرمایه در حال حاضر، ۸۷ هزار میلیارد تومان است و در این میان سهم صندوق‌های سرمایه‌گذاری در سهام تحت مدیریت آنها تنها 6 دهم درصد است؛ بیان داشت: گسترش و توسعه سرمایه‌گذاری غیر مستقیم به خصوص توسعه صندوق‌های در سهام، یکی از اهداف موردنظر «تماوند» است.

اهداف پیش روی «تماوند»

انصاری در خصوص اهداف کوتاه مدت و بلندمدت «تماوند» اظهار داشت: کسب سهم بازار مناسب از انتشار اوراق بدهی و سرمایه ای، توسعه صندوق‌های سرمایه‌گذاری، نوآوری‌های مالی و ابزار سازی، زمینه سازی و حضور «تماوند» در بازارهای بالاتر فرابورس و بورس از مهم ترین اهداف تعیین شده است.مدیرعامل شرکت تأمین سرمایه دماوند بیان داشت: با توجه به هدف‌گذاری‌های انجام شده، رویکرد این است که شرکت‌ را با مشارکت مردم تاسیس کنیم. همچنین«تماوند» اولین شرکت تأمین سرمایه در کشور است که از ابتدا به صورت سهامی عام ثبت شده و در پذیره نویسی آن، 30 درصد از سرمایه شرکت از طریق مشارکت عموم مردم و سرمایه‌گذاران خرد تأمین می‌شود. بنابراین بر اساس استراتژی‌های تدوین شده، به طور یقین منافع حاصل از فعالیت «تماوند» به عموم مردم خواهد رسید.

تامین مالی مستقیم و غیرمستقیم

مشاوره رایگان

برای دریافت مشاوره در مورد چگونگی عضویت در صندوق و شرایط سبد های مختلف کافیست عدد 2 را به سامانه زیر پیامک کنید.

• 02191004770
• [email protected]
• تهران، خیابان بهشتی، پلاک 436، طبقه 4، واحد 15

خانه / سرمایه گذاری و بورس / تفاوت سرمایه گذاری مستقیم و غیر مستقیم در بورس چیست؟

تفاوت سرمایه گذاری مستقیم و غیر مستقیم در بورس چیست؟

این روزها بازار بورس داغ است و افراد مختلفی علاوه بر فعالیت خود در بورس، اطرافیان را نیز به سرمایه گذاری در بورس تشویق می کنند. سرمایه گذاری در بورس می تواند روش موثری برای افزایش سرمایه باشد اما به شرطی که با برنامه ریزی و دانش کافی انجام شود. به روش های مختلفی می توان در بورس سرمایه گذاری کرد و تصمیم گیری برای انتخاب روش سرمایه گذاری در بورس باید با توجه به عوامل و فاکتورهای مختلفی صورت بگیرد.

تفاوت دو روش سرمایه گذاری مستقیم و غیر مستقیم در بورس

سرمایه گذاری در بورس به دو روش مستقیم یا غیر مستقیم امکان پذیر است. برای مقایسه این دو روش به بررسی هر دو روش مستقیم و غیر مستقیم به صورت جداگانه می پردازیم.

روش مستقیم سرمایه گذاری در بورس چیست؟

برای سرمایه گذاری مستقیم در بورس فرد با اختیار خود به خرید و فروش سهام مشغول می شود. در روش مستقیم سرمایه گذاری در بورس، سرمایه گذار باید تا حدودی با بازار سهام آشنایی داشته باشد و با درنظر گرفتن ریسک و نوسانات حاکم بر بازار سهام شروع به سرمایه گذاری در بورس کند. بعلاوه اینکه باید مهارت هایی را برای تامین مالی مستقیم و غیرمستقیم تامین مالی مستقیم و غیرمستقیم سرمایه گذاری فرا بگیرد و بطور مداوم اطلاعات خود را به روز کند.

در روش سرمایه گذاری مستقیم در بورس باید زمان کافی داشته باشید تا بتوانید بازار را رصد کنید و موقعیت سهام خود را مورد بررسی قرار هید. برای سرمایه گذاری در بورس به روش مستقیم می توانید بصورت آنلاین از طریق کد بورسی و یا با مراجعه حضوری به کارگزاری ها سهام مختلف را معامله و در بورس سرمایه گذاری کنید.

روش غیر مستقیم سرمایه گذاری در بورس چیست؟

اما روش غیر مستقیم بهترین راه سرمایه گذاری در بورس برای افرادی است که زمان و یا اطلاعات کافی برای انجام معاملات بورسی ندارند. در روش غیر مستقیم سرمایه گذاری در بورس، یک تیم حرفه ای مدیریت سهام افراد را به عهده می گیرند که نسبت به وضعیت بازار آگاهی دارند و لحظه ای از رفتار بازار غافل نمی شوند. سرمایه گذاری در بورس به روش غیر مستقیم با ریسک کمتری نسبت به روش مستقیم همراه است و برای همه افراد بویژه افرادی که بتازگی وارد بورس شده اند بسیار مناسب است. سرمایه گذاری غیر مستقیم از طریق یک شرکت سبدگردان انجام می شود.

انواع روشهای غیر مستقیم سرمایه گذاری در بورس

سرمایه گذاری غیر مستقیم در بورس به دو روش امکان پذیر است: صندوق سرمایه گذاری و سبد اختصاصی مشترک

صندوق های سرمایه گذاری

صندوق سرمایه گذاری که یکی از روش های سرمایه گذاری غیر مستقیم در بورس است از ترکیب تعدادی سهام، اوراق مشارکت و یا اوراق بهادار و با پول افراد مختلف تهیه شده و همگی در سود و زیان آن سهیم هستند.

سبد اختصاصی

سبدهای اختصاصی شرکت های سبدگردان یکی دیگر از انواع روش غیر مستقیم سرمایه گذاری در بورس هستند. سبد اختصاصی به سبدی از سهام گفته می شود که در آن دارایی افرادبه صورت اختصاصی توسط متخصصین بورسی مورد بررسی قرار می گیرد و بهترین زمان برای معامله هر سهم (اعم از خرید و یا فروش) تشخیص داده می شود.

در روش غیر مستقیم سرمایه گذاری در بورس از طریق سرمایه گذاری در سبد اختصاصی، به میزان ریسک پذیری سرمایه گذار توجه می شود و سهام مختلف به اسم خود شخص خریداری می شود و فرد از سود آن بهره مند می شود و سبدگردان فقط هدایت دارایی فرد سهامدار را به عهده دارد.

با سرمایه گذاری در شرکت های سبدگردان، ریسک بازار بورس را به حداقل می رسانید و اینکه می توانید بدون تلف کردن وقت، سرمایه خود را افزایش دهید. شرکت سبدگردان هدف یکی از مطعمئن ترین و کارآمدترین شرکت های سبد گردان است که با مدیریت حرفه ای عباسعلی حقانی نسب توانسته اعتماد سرمایه گذاران بسیاری را بسوی خود جلب کند.

تفاوت سرمایه گذاری مستقیم و غیر مستقیم

اگر برای ورود به بورس بین انتخاب این دو روش مردد هستید می توانید مزایا و معایب سرمایه گذاری مستقیم و غیرمستقیم را بررسی کنید و بعد تصمیم بگیرید. اگر بخواهیم این دو روش سرمایه گذاری را با هم مقایسه کنیم به نتایج زیر خواهیم رسید:

• در سرمایه گذاری غیر مستقیم شما از راهنمایی و مشاوره افراد متخصص برخوردار هستید.
• با افتتاح یک سبد اختصاصی شما می توانید متناسب با سرمایه و ریسک پذیری خود سبد خود را انتخاب کنید. در سبدگردان ها انواع سبدها برای سلیقه های مختلف طراحی شده است.

• در سبدگردانی شما مالکیت مستقیم دارایی های خود را به عهده دارید و فقط مدیریت آن را به افراد متخصص می سپارید.
• مورد دیگر میزان سرمایه لازم برای سرمایه گذاری مستقیم و غیر مستقیم در بورس است. در سرمایه گذاری مستقیم شما برای خرید و تامین مالی مستقیم و غیرمستقیم فروش در بازار سرمایه نیاز به حداقل ۵۰۰ هزار تومان پول دارید اما در روش غیر مستقیم از طریق سرمایه گذاری در صندوق های سرمایه گذاری مشترک هر واحد از صندوق ها ۱۰۰ هزارتومان و در سرمایه گذاری غیر مستقیم سبد اختصاصی حداقل سرمایه لازم ۵۰ میلیون تومان می باشد. بنابراین با توجه به پولی که دارید تصمیم بگیرید که کدام روش برای شما بهتر است.

• اگر بخواهیم میزان ریسک سرمایه گذاری دو روش مستقیم و غیر مستقیم را مقایسه کنیم می توانیم بگوییم شما با انتخاب سبد کم ریسک یک سبدگردان و سرمایه گذاری در آن می توانید ریسک سرمایه گذاری خود را به مقدار قابل توجهی کاهش دهید.
• مورد بعدی کارمزدی است که در سرمایه گذاری غیرمستقیم باید پرداخت کنید. سبدگردان ها تنها در صورتی از شما مبلغی به عنوان کارمزد دریافت می کنند که سود شما از سود بانکی بیشتر باشد.

بخشی از خدمات شرکت سبدگردان هدف:

• خدمات مشاوره مالی
• خدمات آموزشی بازار سرمایه
• افتتاح حساب های سبد سرمایه گذاری
• تامین سرمایه بنگاه ها و کسب و کارها
• متولی گری صندوق های سرمایه گذاری

سبدگران هدف با تیم مشاوره آگاه و با تجربه ای که دارد، پرتفوی سهام شما را به بهترین شکل مدیریت می کند و تاثیر نوسانات و ریسک بازار را برای سهام شما به حداقل می رساند. با سبدگردان هدف منتظر آینده ای روشن باشید.

Compatible data.

Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipis scing elit, sed do eiusmod tempor incididunt ut labore et dolore magna aliqua.

enim ad minim veniam quis nostrud exercita ullamco laboris nisi ut aliquip ex ea commodo consequat.

• Pina & Associates Insurance
• Payment at Contingency
• Amount of Payment

Two Most-Cited Reason

Consectetur adipiscing elit, sed do eiusmod tempor incididunt ut labore dolore magna aliqua. enim ad minim veniam, quis nostrud exercitation ullamco laboris nisi ut aliquip ex commodo consequat. duis aute irure dolor in reprehenderit in voluptate.

منوی اصلی

صندوق ضمانت سرمایه گذاری تعاون، بر اساس مصوبه مورخ 1388/12/10 هیأت محترم وزیران و به منظور اجرای عدالت اجتماعی، تأمین استقلال اقتصادی جامعه و حمایت از سرمایه‌گذاری ‌های مولد و اشتغال زا، به خصوص حمایت از جوانان‌ و فارغ التحصیلان دانشگاهی به عنوان یکی از مؤسسات وابسته به وزارت تعاون، کار و رفاه اجتماعی تشکیل گردیده و مشغول به فعالیت می باشد.

همچنین برابر ابلاغیه شماره 47302 مورخ 1390/3/1 بانک مرکزی، خدمات صندوق به تمامی بانک ها و مؤسسات مالی و اعتباری دارای مجوز رسمی از بانک مذکور جهت همکاری، معرفی شده است.

به موجب این ضمانت نامه صندوق پرداخت دیون یک متقاضی ناشی از انجام معامله یا کاری مشخص(تضمین قرارداد خرید، ساخت، اجاره و یا هر تعهد مالی دیگر) را در سررسید معین تعهد می‌نماید.

در این روش صندوق پرداخت وجه کالا را در سررسید معین تضمین و تعاونی می‌تواند قدرت خرید خود را افزایش و با پشتوانه صندوق معاملات خود را به انجام رساند.

این روش می‌تواند مواد اولیه مصرفی تولید کننده را تأمین و در تعاونی‌های تأمین نیاز تولیدکنندگان و مصرف‌کنندگان، مواد وکالاهای مورد نیاز اعضا را فراهم سازد.

در این حالت معامله بین متقاضی و تأمین کننده از طریق گشایش اعتبارات اسنادی دیداری یا مدت دار صورت می پذیرد و بانک پس از دریافت اسناد و مدارک لازم وجه را به تامین کننده پرداخت می‌نماید.

تامین کننده: ذینفع ضمانت نامه می‌باشد که طبق مقررات صندوق می‌بایست یکی از سازمان های دولتی، نهادهای دولتی و عمومی، شرکت های دولتی که بیش از 50 درصد سهام آنها متعلق به دولت است، شرکت‌های پذیرفته شده در بورس، فرابورس و یا شرکت‌های معتبرکه با تأیید صندوق باشد.

تأمین کننده: تمامی شرکت های تامین کننده مواد و کالای مجاز داخلی یا خارجی‌که توانایی تأمین مورد معامله را داشته باشند.

بانک: ذینفع ضمانت نامه است که می‌تواند بانک‌ها و یا مؤسسات اعتباری غیر بانکی دارای مجوز از بانک مرکزی باشد.

- درخواست صدور ضمانت نامه توسط متقاضی به انضمام صورتجلسه هيأت مديره شركت مبني بر موافقت با اخذ ضمانت نامه.

- آخرین ترازنامه، صورت حساب سود و زیان شرکت، ارائه آخرین صورت حساب شرکت نزد بانکها، وضعیت تعهدات و چک‌های برگشتی احتمالی شرکت تعاونی و مدیران به بانکها و مؤسسات اعتباري.

- اعتبار سنجی متقاضی با بررسی شاخص‌های بيان‌كننده وضعيت مالي، اقتصادی، مديريتي، مدت فعالیت، اعتبار و نيز جايگاه آن در فعالیت مربوطه.

صورت جریان وجوه نقد

نخستین هدف صورت جریان وجوه نقد تهیه‏ی اطلاعاتی در ارتباط با دریافت‏ها و پرداخت‏های نقدی واحد تجاری در طی یک دوره حسابداری می‏باشد. دومین هدف آن تهیه‏ی اطلاعاتی با مبانی نقدی در ارتباط با فعالیت‏های عملیاتی، سرمایه‏گذاری و تامین مالی واحد تجاری است. بنابراین صورت جریان وجوه نقد گزارشی از دریافت‏های نقدی، پرداخت‏های نقدی و خالص تغییرات در نتایج نقدی ناشی از فعالیت‏های عملیاتی، مالیات بر درآمد، بازده سرمایه‏گذاری، سرمایه‏گذاری و تامین مالی شرکت در طی یک دوره حسابداری است.

طبقه بندی جریان نقدی:

صورت جریان وجوه نقد برای انعکاس تغییر در جریان نقد طی سال طراحی شده است. در این میان، تعریف وجوه نقد از اهمیت بالایی برخودار است. وجوع نقد به موجودی نقد و سپرده‏های دیداری نزد وبانک‏ها و موسسات اعم از ریالی و ارزی (شامل سرمایه‏گذاری کوتاه مدت بدون سررسید) اطلاق می‏گردد.

طبق استانداردهای حسابداری ایران، صورت جریان وجوه نقد باید به ترتیب منعکس کننده جریان‏های نقدی طی دوره، تحت سر فصل‏های اصلی زیر باشد:

1. فعالیت‏های عملیاتی
2. بازده سرمایه‏گذاری و سود تامین مالی مستقیم و غیرمستقیم پرداختنی بابت تامین مالی
3. مالیات بر درآمد
4. فعالیت‏های سرمایه‏گذاری
5. فعالیت‏های تامین مالی

صورت جریان وجوه نقد هم چنین باید شامل صورت تطبیق مانده‏ی اول دوره و پایان دوره وجه نقد باشد.

شامل وجه نقد متآثر از عملیاتی است که در تعیین سود خالص به کار می‏روند. برای مثال دریافت‏های نقدی بابت فروش کالا و خدمات و نیز پرداخت‏های نقدی به عرضه کنندگان جهت تحصیل موجودی و کارمندان جهت هزینه‏ها.

مبلغ جریان های نقدی ناشی از فعالیت‏های عملیاتی، یکی از شاخص‏های اصلی ارزیابی توانایی فعالیت‏های عملیاتی شرکت در ایجاد وجه نقد کافی جهت بازپرداخت وام ها،نگهداشت توان عملیاتی و پرداخت سود سهام است. موارد منعکس در این طبقه از صورت جریان وجوه نقد، جریان‏های ورودی و خروجی وجه نقد مرتبط با سود عملیاتی است. نمونه‏ای از جریان‏های نقدی معمول که در این طبقه قرار می‏گیرند به شرح زیر می باشند:

مشتریان حاصل فروش کالا و ارائه خدمات

سایر درآمدهای عملیاتی مانند وجه نقد دریافتی حاصل از حق الامتیاز، حق الزحمه و کارمزد

بابت قردادهای منعقد شده با اهداف تجاری و عملیاتی

به فروشندگان کالا و خدمات

بابت حقوق و دستمزد

بابت مزایای پایان خدمت کارکنان

بابت قراردادهای منعقد شده با اهداف تجاری و عملیاتی

تفاوت بین جریان های ورودی و تامین مالی مستقیم و غیرمستقیم جریان های خروجی عملیاتی وجه نقد؛ خالص جریان وجه نقد ناشی از فعالیت های عملیاتی نامیده می شود. بسیاری از تحلیل‏گران، این مبلغ را بیش از سایر موارد دیگر مورد استفاده قرار می دهند، زیرا این مبلغ، معیار اندازه گیری سود خالص عملیاتی بر مبنای نقدی است. برای گزارش فعالیت های عملیاتی دو روش وجود دارد:

ب( روش غیر مستقیم

رویکرد مستقیم

در این رویکرد، خالص جریان نقدی ناشی از فعالیت‏های عملیاتی با جمع تک تک جریان‏های ورودی نقدی(از مشتریان و سایر منابع) و سپس کسر تک تک جریان‏های نقدی خروجی (هم چون خرید کالا و پرداخت بابت هزینه‏ها) بدست می‏آید.

برتری اصلی این رویکرد، انعکاس جداگانه دریافت‏ها و پرداخت‏های ناخالص نقدی عملیاتی است. اطلاع از منابع مشخص دریافت نقدی و مقاصد مربوط به پرداخت‏های نقدی انجام شده در دوره‏های گذشته می‏تواند در براورد جریان‏های نقدی آتی مفید واقع شود، لیکن این رویکرد با ارائه‏ی جزئیات مربوط به خالص جریان‏های نقدی ناشی از فعالیت‏های عملیاتی، به این امر کمک می کند.

نحوه‏ی عمل در روش مستقیم بدین صورت است که با در اختیار داشتن مانده‏های ابتدا و پایان دوره حساب‏های دفتر کل و تعدیل حساب‏های صورت سود و زیان تعهدی، به جریان‏های نقدی ناشی از فعالیت‏های عملیاتی دست می‏یابیم.

رویکرد غیر مستقیم

این رویکرد با سود عملیاتی شروع و با انجام تعدیلاتی به شرح زیر به خالص جریان نقدی ناشی از فعالیت‏های عملیاتی دست می‏یابیم:

اثر معاملات و رویدادهایی که دارای ماهیت غیر نقدی است اما در محاسبه سود عملیاتی منظور شده اند. مانند استهلاک و هزینه‏ی مطالبات مشکوک الوصول و هزینه‏ی مزایای پایان خدمت کارکنان.

اثر اقلامی که در محاسبه سود و زیان عملیاتی دوره جاری منظور شده اند، لیکن جریان های نقدی مرتبط با آن ها در این دوره انجام نشده است مانند افزایش یا کاهش در مانده حساب‏های موجودی کالا، حساب‏های در یافتنی، حساب‏های پرداختنی و پیش پرداخت هزینه‏ها.

چرا از سود عملیاتی شروع می کنیم نه از سود خالص؟

آن گروه از جریان‏های نقدی که مرتبط با بخش عملیاتی سود و زیان است، در صورت جریان نقدی به عنوان جریان نقدی عملیاتی طبقه‏بندی می‏شود و فعالیت‏های عملیاتی عبارت از فعالیت‏های اصلی و مستمر مولد درآمد عملیاتی واحد تجاری است. از آنجایی که سود خالص شامل اقلام غیر عملیاتی نیز می‏باشد، بنابراین استفاده از سود عملیاتی ارجع‏تر است.

برتری اصلی روش غیرمستقیم آن است که تفاوت بین سود عملیاتی و جریان وجه نقد ناشی از فعالیت‏های عملیاتی به گونه برجسته‏ای نشان داده می‏شود. به نظر بسیاری از استفاده کنندگان از صورت‏های مالی، چنین روشی در ارائه‏ی تصویری از کیفیت سود واحد تجاری، حائز اهمیت اساسی است.

پرداخت‏های مرتبط با سود و کارمزد تامین مالی، سود سهام و درآمد سرمایه‏گذاری در سر فصل جداگانه‏ای طبقه‏بندی می‏شوند. مطابق با استانداردهای ایران، به دلایل زیر سر فصل جداگانه‏ای به نام ” بازده سرمایه‏گذاری‏ها و سود پرداختنی بابت تامین مالی ” در صورت جریان نقدی پیش بینی شده است:

• جلوگیری از خدشه دار شدن یکنواختی ارائه صورت های مالی و در نتیجه تضعیف قابلیت مقایسه
• ایجاد و هماهنگی بین صورت جریان نقدی و صورت سود و زیان
• جلوگیری از تاثیر ساختار سرمایه واحد تجاری بر جریان نقدی ناشی از فعالیت‏های عملیاتی

بازده سرمایه‏گذاری و سود پرداختنی بابت تامین مالی دربرگیرنده‏ی دریافت‏های حاصل از مالکیت سرمایه گذاری و سود دریافتنی بابت سپرده های سرمایه گذاری بلند مدت و کوتاه مدت بانکی و نیز پرداخت های انجام شده به تامین کنندگان منابع مالی بابت سود تضمین شده است. نمونه اقلامی که در این طبقه قرار می‏گیرند به شرح زیر است:

سود و کارمزد دریافتی

سود سهام دریافتی شامل سود سهام دریافتی از شرکت‏های سرمایه‏پذیری که در سرمایه‏گذاری در آن‏ها به روش ارزش ویژه در حساب ها انعکاس یافته است.

سود وکارمزد پرداختنی

سود سهام پرداختنی

حصه‏ای از اقساط اجاره به شرط تملیک پرداختنی که هزینه تامین مالی محسوب می‏شود..

جریان نقدی مرتبط با مالیات بر درآمد، در سرفصل فعالیت‏های عملیاتی منعکس نمی‏شود و بصورت یک سر فصل جداگانه گزارش می‏شود. دلائل این موضوع را می توان به شرح زیر دانست:

• مالیات بر درآمد مربوط به فعالیت‏های عادی و غیر عادی است. بنابراین انعکاس آن در سر فصل‏های فعالیت‏های عملیاتی گویای ماهیت آن نیست.
• تخصیص اختیاری مالیات بر سر فصل تامین مالی مستقیم و غیرمستقیم های مختلف

اهمیت رقم مربوط به مالیات بر درآمد و گزارشگری رقم پرداختی بابت مالیات جریان های نقدی مرتبط با مالیات بر درآمد برای اغلب استفاده کنندگان صورت‏های مالی دارای اهمیت ویژه است. جریان‏های نقدی مرتبط با این طبقه، تنها منحصر به پرداخت‏ها یا علی الحساب‏های پرداختی از بابت تامین مالی مستقیم و غیرمستقیم مالیات بر درآمد و یا استرداد مبالغ پرداختی از همین بابت است و در برگیرنده‏ی جریان‏های نقدی مربوط به سایر انواع مالیات‏ها هم چون مالیات‏های تکلیفی، و مالیات‏های مستقیم وضع شده بر تولید یا فروش نمی‏باشد.

این طبقه شامل جریان‏های ورودی و خروجی نقدی مربوط به تحصیل یا فروش دارایی‏های عملیاتی (اموال،ماشین آلات و تجهیزات)، خرید و فروش سرمایه‏گذاری‏های کوتاه مدت و بلند مدت، دارایی‏های نامشهود و نیز پرداخت و وصول تسهیلات اعطایی به اشخاص مستقل از واحد تجاری به جز کارکنان می باشد. نمونه اقلامی که در این طبقه قرار می‏گیرند به شرح زیر می باشند:

فروش اموال، ماشین آلات و تجهیزات

فروش دارایی‏های نامشهود

تحصیل اموال، ماشین آلات و تجهیزات

سرمایه بلند مدت در اوراق بهادار و اوراق مشارکت

وام‏های نقدی پرداختی به سایر اشخاص

تحصیل سایر دارایی های مورد استفاده در عملیات مانند دارایی های نا مشهود

این طبقه شامل جریان‏های ورودی و خروجی نقدی مربوط به فعالیت‏های تامین مالی (استقراض یا انتشار سهام) جهت دریافت وجه نقد برای واحد تجاری است. جریان‏های خروجی نقد زمانی رخ می‏دهد که اصل مقادیر به مالکان و اعتبار دهنده‏گان برگشت داده شود. نمونه اقلامی که در این طبقه قرار می‏گیرند به شرح زیر هستند:

محل انتشار نقدی سهام

اعتبار دهندگان از محل انتشار اوراق بدهی

به اعتبار دهنده گان بابت اصل وام و استقراض دریافتی

بابت حصه اصل اقساط اجاره به شرط تملیک

بازخرید سهام (سهام خزانه)

یک قاعده اساسی

افزایش دارایی و کاهش بدهی و هزینه و ستانده = بدهکار = خروج وجه

کاهش دارایی و افزایش بدهی و درآمد و آورده = بستانکار = ورود وجه

فرض : قاعده فوق بر قرار است . مگر خلاف آن ثابت شود.

نمونه ای از مواردی که بر خلاف قاعده پیش گفته هستند :

استهلاک دارایی‏ها – مطالبات مشکوک الوصول- درآمد سرمایه گذاری (روش ارزش ویژه) معاوضه دارایی‏ها (بدون سرک نقدی)- تخصیص اندوخته- سود سهمی- تبدبل سهام ممتاز- تبدیل اوراق قرضه (هر دو روش)- انتشار غیر نقدی سهام- تجدید ارزیابی دارایی ثابت- افزایش ارزش سرمایه گذاری‏ها- کاهش ارزش سرمایه گذاری‏ها -کاهش ارزش موجودی‏ها- ضایعات غیر عادی- هزینه جذب نشده تولید و سایر موارد مشابه غیر موثر بر جریانات نقدی

در هر یک از موارد نمونه ذکر شده فوق نه اقلام بدهکار شده منجر به خروج وجه ، و نه اقلام بستانکار شده منجر به ورود وجه می گردد.

مبادلاتی نظیر نمونه های پیش گفته ، نباید در متن صورت جریان وجوه نقد انعکاس یابد.

(برخی از آنان نظیر انتشار غیر نقدی سهام ، معاوضه دارایی‏ها و … در یادداشت‏های همراه صورت‏های مالی به گونه‏ای مناسب افشا می‏گردد)

منابع تهیه صورت جریان وجوه نقد

الف ( ترازنامه ابتدا و پایان سال مربوط

ب ( صورت سود و زیان و صورت گردش سود انباشته سال مربوط

ج ( برخی اطلاعات تفصیلی طی سال مربوط (اغلب این اطلاعات به فعالیت‏های سرمایه‏گذاری و تامین مالی مرتبط است).

ارتباط بین ترازنامه و سودوزیان با صورت جریان وجوه نقد

پیش پرداخت و سفارشات کالا

بیمه و مالیات پرداختنی

صورت جریان وجوه نقد

انواع فعالیت‏های واحد تجاری که منجر به جریانات نقدی می‏گردد (بر اساس استاندارد حسابداری شماره 2 ایران)