محدودیت‌های اندیکاتور حرکت جهت‌دار

برای درک بیشتر در مورد استراتژی های مختلف صندوق های Hedge Fund ، دوره ای را که در ادامه برای شما آماده کرده ایم مشاهده و دانلود کنید! در این دوره به صورت کاملا حرفه ای و صد در صد رایگان بهترین استراتژی ها و اصول ساختار حرکتی در این پلن را برای شما یکجا جمع آوری کرده ایم.

صندوق پوشش ریسک یا Hedge Fund چیست؟ |💹آموزش استراتژی هج فاند

Hedge Fund یک صندوق سرمایه گذاری است که از یک سو توسط افراد معتبر و حرفه ای های دانه درشت و از سوی دیگر سرمایه گذاران نهادی یا افراد فوق ثروتمند با هدف حداکثر کردن بازده و کاهش یا حذف ریسک ، صرف نظر از صعود یا کاهش بازار ایجاد می شود. این سیستم اساساً یک مشارکت سرمایه گذاری خصوصی بین مدیر صندوق و سرمایه گذاران صندوق است ، که اغلب به صورت مشارکت محدود یا شرکت با مسئولیت محدود شکل می گیرد. این مشارکت با قواعد و مقررات کم اساسا بدون هیچگونه محدودیتی از طرف این سازمان ها عمل می کند.

صندوق پوشش مشترک ریسک یا هج فاند چیست؟

Hedge Fund در واقع صندوق های تامینی سرمایه گذاری فعال هستند که روش جذب سرمایه آن ها به این شکل است که افراد یا نهاد های ثروتمند و با دارایی های کلان که علاقه مند به ریسک های بزرگ و سود های بزرگتر (!) هستند را جذب و با دارایی آن ها سرمایه گذاری های پر بازده می کنند.

مدیران این صندوق ها از طیف وسیعی از استراتژی های ریز و درشت و اطلاعات گاها محرمانه استفاده می کنند، این سبک سرمایه گذاری به عنوان یک گزینه سرمایه گذاری جایگزین خطرناک در جهان شناخته می شود.

برای سرمایه گذاری در Hedge Fund باید حداقل سرمایه‌ی بسیار بالا و دارایی خالص کلانی داشته باشید پس همه مشتریان این سیستم ثروتمندان هستند.

هج فاند (Hedge Fund) در حقیقت معادل همان صندوق سرمایه گذاری در فارسی است اما با کمی تفاوت جزیی. در صندوق های سرمایه گذاری معمولا پورتفویی تشکیل می گردد که شامل تعدادی سهام مختلف است. اما در هج فاند، به رابطه بین سهام و طلا و نفت و … توجه می شود تا با هج کردن معاملات مختلف، ریسک سرمایه گذاری کاهش یابد، در عین حال سود سرمایه گذاری نیز افزایش یابد.

اکنون برای مطالعه بیشتر در خصوص اینکه صندوق پوشش ریسک چیست و هج فاند از کجا شکل گرفته کتاب زیر بسیار مفید است:

حال با توجه به این مفهوم یک استراتژی تهیه و تدوین شده است که می توان به کمک آن همانند مدیران هج فاند به معامله گری در انواع بازارهای مختلف از قبیل فارکس، ارزهای دیجیتال، نفت، طلا و … پرداخت. برای دریافت رایگان این استراتژی با ما همراه باشید.

آشنایی با کلیات استراتژی هج فاند

هدف این دوره آموزشی، جدا از اینکه به شما نشان دهد این سیستم برای مدتی طولانی برای نگارنده آن سود به ارمغان آورده است، این است که تریدر را از خطرات بازارهای مالی دور کند. سازنده این استراتژی برای مدتی طولانی درگیر بازارهای مالی بوده است اما همیشه این روند با بدشانسی همراه بوده و هرگز نتوانسته بود به سود مستمر دست پیدا کند، به جز سودهای منقطع و بدون ادامه!

وی با تجربه سالها شکست متوالی و با علاقه شدیدی که به موفقیت به عنوان یک تریدر داشت توانست با کنار هم قرار دادن ابزار تکنیکال مختلف و تنظیم کردن آن ها به درستی، سیستمی ابداع کند که شخصا نام هج فاند را بر آن قرار داد.

استراتژی های اصلی صندوق پوشش ریسک چیست؟

استراتژی های اصلی صندوق های تامینی یا همان Hedge Fund به شرح زیر است:

1. استراتژی های کلان جهانی
   در استراتژی کلان جهانی ، مدیران بر اساس روندهای عمده اقتصاد کلان جهانی مانند حرکت در نرخ بهره ، ارز های جهانی ، تغییرات جمعیتی و چرخه های اقتصادی به نوعی شرط بندی های بزرگ می کنند. مدیران صندوق ها با رویکردهای اختیاری و سیستماتیک در بازارهای عمده مالی و غیر مالی از طریق معاملات ارز ، معاملات آتی ، قراردادهای اختیار معامله و سهام و اوراق قرضه سنتی معاملات کلانی انجام می دهند.bridgewater (بریج واتر) مشهورترین نمونه صندوق کلان با استراتژی جهانی است.
2. استراتژی های صندوق های هج فاند جهت دار (Directional)
   در رویکرد جهت دار ، مدیران روی حرکت جهت دار بازار (صعودی یا نزولی) شرط می بندند زیرا انتظار دارند روند برای مدتی ادامه یابد یا معکوس شود. یک مدیر هج فاند، حرکات روندها یا ناهماهنگی های بازار را تجزیه و تحلیل می کند ، که می تواند در سرمایه گذاری هایی خاصی ظهور پیدا کند و سود های هنگفتی نصیب صندوق کند برای مثال برخی از کلاس های دارایی مانند ارزهای دیجیتال در این دسته قرار میگیرد!
3. استراتژی های صندوق ریسک حوادث محور
   استراتژی های رویداد محور در شرایطی مورد استفاده قرار می گیرند که فرصت و ریسک اساسی با یک رویداد مرتبط است. مدیران صندوق ها فرصت های سرمایه گذاری در معاملات شرکت ها مانند تملک ، ادغام ، تجدید سرمایه ، تصفیه و ورشکستگی پیدا می کنند. این رویدادهای معاملاتی پایه ای برای سرمایه گذاری در اوراق بهادار تحت فشار ، آربیتراژ ریسک و شرایط خاص است.
   مثال: برای مثال تصور کنید شما میدانید که یک شرکت تولید ماشین آلات سنگین در شرف ورشکستگی است، همچنبن شما میدانید در آینده ای نزدیک این شرکت مجبور محدودیت‌های اندیکاتور حرکت جهت‌دار است یکی از سوله های اصلی خط تولید را به قیمتی بسیار پایین تر برای بازپرداخت بدهی هایش بفروشد شما بر روی این سیستم سرمایه گذاری میکنید و پیشنهاد اولیه را ارائه میدهید و یا با طرف های مختلف تسویه حساب میکتید و سوله مد نظر را تصاحب میکنید و بعد به ارزش واقعی که خیلی بالاتر است میفروشید در این جا شما از استراتژی حادثه محور صندوق هج فاند را مدیریت کرده اید!
4. استراتژی های آربیتراژ ارزش نسبی
   استراتژی های صندوق های پوشش ریسک یا Hedge Fund مبتنی بر آربیتراژ ارزش نسبی از اختلاف قیمت نسبی بین اوراق بهادار مختلف استفاده می کنند که مدیران انتظار دارند قیمت آنها در طول زمان تغییر کند یا به هم نزدیک شوند. استراتژی های فرعی در این دسته شامل آربیتراژ درآمد ثابت ، موقعیت های خنثی بازار سهام ، آربیتراژ قابل تبدیل و آربیتراژ نوسان ، و سایر موارد است.
5. استراتژی های long/short
   در استراتژی های long/short صندوق های پوشش ریسک ، مدیران آنچه را که به عنوان “معاملات جفتی” شناخته می شود ، روی دو اوراق بهادار در یک صنعت مثل فارکس یا کریپتوکارنسی شرط بندی می کنند. به عنوان مثال ، اگر آنها انتظار داشته باشند که کوکا عملکرد بهتری از پپسی داشته باشد ، روی سهام کوکا long و بر سهام پپسی short استفاده می کنند. صرف نظر از روند کلی بازار ، تا زمانی که کوکاکولا نسبتا بهتر از پپسی عمل کند ، مشکلی وجود نخواهد داشت.
6. استراتژی های ساختار سرمایه
   برخی از صندوق های تامینی از قیمت اشتباه اوراق بهادار در ساختار سرمایه یک شرکت واحد استفاده می کنند. که باعث ایجاد ریسک و شرط بندی در مورد تصحیح اختلاف نهایی بین اوراق بهادار می شود.

برای درک بیشتر در مورد استراتژی های مختلف صندوق های Hedge Fund ، دوره ای را که در ادامه برای شما آماده کرده ایم مشاهده و دانلود کنید! در این دوره به صورت کاملا حرفه ای و صد در صد رایگان بهترین استراتژی ها و اصول ساختار حرکتی در این پلن را برای شما یکجا جمع آوری کرده ایم.

لینک دانلود را کمی پایین تر مشاهده کنید! ضمنا برای مطالعه تکمیلی در این حوزه میتوانید به مقاله زیر مراجعه کنید:

Hedge Fund definition: investopedia

What are Hedge Fund Strategies: corporatefinanceinstitute

نکات کلیدی

قبل از اینکه به لینکهای دانلود استراتژی هج فاند برسیم، اجازه دهید به ذکر چند نکته مهم در مورد استفاده از این استراتژی بپردازیم:

• هیچ سیستم معاملاتی رویایی وجود ندارد که بتواند برای شما ثروت یک شبه به وجود بیاورد.
• تکنیک های مدیریت سرمایه اهمیتی بسیار بیشتر از سیستم معاملاتی دارد.
• جلوی ضرر را هر وقت بگیرید منفعت است! به این معنی که شما به عنوان یک تریدر می بایست حتما حتما از استاپ لاس های منطقی استفاده کنید، در عین حال به معاملات سودده خود اجازه رشد دهید.
• صبور باشید و به جای پریدن در بازار با کوچکترین سیگنال، منتظر سیگنالهای خیلی خیلی خوب بمانید.
• همیشه سراغ تایم فریم های بلند مدت تر بروید زیرا نوسانات بازار کمتر است و ریسک معاملات شما پایین می آید.
• هیچگاه بیشتر از 1% از سرمایه خود را برروی یک معامله ریسک نکنید.

اگر موارد بالا را رعایت کنید، نه تنها با این استراتژی به سود خواهید رسید، بلکه با هر سیستم یا متد دیگری موفق خواهید شد.

خلاصه

صندوق های سرمایه گذاری پوشش ریسک یا Hedge Fund زیرمجموعه مهمی از فضای سرمایه گذاری جایگزین هستند. ویژگی های کلیدی تمایز صندوق های پوشش ریسک و استراتژی های آنها از سرمایه گذاری های سنتی شامل موارد زیر است: 1) محدودیت های قانونی و مقرراتی کمتر 2) دستورات منعطف که اجازه استفاده از پوزیشن short در سیر نزولی بازار را می دهد. 3) جهان سرمایه گذاری بزرگتر که سود دهی بالایی دارد 4) شیوه های سرمایه گذاری تهاجمی که در موقعیت های متمرکز به سرمایه گذار اوراق بهادار اجازه می دهد تا در معرض خطر اعتباری ، بی ثباتی و نقدینگی قرار گیرند 5) استفاده نسبتاً آزادانه از اهرم 6) ساختارهای هزینه نسبتاً بالا شامل هزینه های مدیریتی و تشویقی

انواع ترید در فارکس | اسکالپرها، پوزیشن، سوئینگ

هر تریدری (معامله‌گر) منحصر به فرد است و سبک معاملاتی متفاوتی دارد. در حالی که برخی از معامله‌گران فارکس به اخبار بازار و عوامل اساسی متکی هستند، برخی دیگر بر شاخص‌های تحلیل تکنیکال تاکید بیشتری دارند. زیرا همه ما دیدگاه‌ها و رویکردهای متفاوتی نسبت به تمام جنبه‌های زندگی از جمله بازارهای مالی و بازار فارکس داریم.

در حالی که اکثر تریدرها اهداف مشابهی دارند، آنها با استفاده از انواع استراتژی‌های مختلف به اهداف خود دست می‌یابند. سبک‌های معاملاتی را می‌توان متناسب با محدودیت‌های زمانی، اهداف سود و نقاط قوت شخصی یک معامله‌گر شکل داد.

در این مقاله، انواع تریدر در فارکس را بررسی می‌کنیم و به شما کمک می‌کنیم تصمیم بگیرید که استراتژی معاملاتی فارکس متناسب با شخصیت شما چیست؟

فارکس تریدینگ چیست؟

هر تریدری خصوصیات فردی و سبک معاملاتی متفاوتی دارد. در حالی که برخی از معامله‌گران فارکس به اخبار بازار و عوامل اساسی متکی هستند، برخی دیگر بر شاخص‌های تحلیل تکنیکال تاکید بیشتری دارند. جای تعجب ندارد زیرا همه ما دیدگاه‌ها و رویکردهای متفاوتی نسبت به تمام جنبه‌های زندگی از جمله بازارهای مالی و بازار فارکس داریم.

نکته این است که اکثر معامله‌گران اهداف مشابهی دارند؛ آنها با استفاده از انواع استراتژی‌های مختلف به اهداف خود دست می‌یابند. سبک‌های محدودیت‌های اندیکاتور حرکت جهت‌دار معاملاتی را می‌توان متناسب با محدودیت‌های زمانی، اهداف سود و نقاط قوت شخصی یک معامله‌گر شکل داد.

فارکس تریدینگ یا تجارت فارکس، فرآیند مبادله ارز است. زمانی که یک ارز خریداری می‌کنید، پیش‌بینی می‌کنید که این ارز نسبت به ارز دیگر افزایش پیدا می‌کند یا در بازه زمانی مشخص افزایش و یا کاهش می‌یابد.

نوسانات بازار به دلایل مختلفی رخ می‌دهد از جمله سیاست‌های یک کشور، تحریم‌ها. امروزه بازار فارکس با حجم معامله روزانه بیش از ۶ تریلیون دلار بزرگترین بازار مالی جهان است.

چه کسی می‌تواند در فارکس معامله (ترید) کند؟

اکثر افرادی که معامله فارکس می‌کنند، این کار را برای سودآوری انجام نمی‌دهند بلکه یک امر ضروری برای تبادل ارز برای مسافرت و یا گردشگری است. در مقابل کسانی که در بازار فارکس با تجربه هستند؛ جزئی از معامله‌گران خرد محسوب می‌شوند و این مقدار کمتر از ۶ درصد بازار را تشکیل می‌دهد (۳۶۰ میلیارد دلار در حجم روزانه).

بنابراین عمدتا بازار فارکس در دست موسساتی است که به عنوان خریدار یا فروشنده به عنوان یک واسطه عمل می‌کنند.

انواع ترید در فارکس

راه‌های مختلفی برای کسب درآمد در بازار فارکس وجود دارد که این امر موجب گروه‌بندی‌های مختلف در این بازار شده است که در ادامه به توضیح هر کدام خواهیم پرداخت.

معامله‌گر روزانه (Day Trader)

هر تریدی که روزانه موقعیت‌های خود را حفظ نمی‌کند، معامله‌گر روزانه گفته می‌شود. معامله روزانه می‌تواند بسیار متفاوت باشد زیرا در فریم‌های متفاوت معاملات خود را باز و بسته می‌کند و سعی می‌کنند که در این مدت سودهای کوچکتری داشته باشند. این دسته از معامله‌گران به عنوان اسکالپر نیز شناخته می‌شوند.

این تریدرها سعی می‌کنند تا در روزهای آینده، سودهای بیشتر داشته باشند. مهمترین مزیت این نوع افراد کاهش ریسک و هزینه‌های پایین‌تر به دلیل عدم وجود کمیسیون است.

سوئینگ تریدر (Swing Trader)

این نوع معامله‌گران ممکن است یک روز تا چندین روز معامله خود را باز نگه دارند و اغلب ترجیح می‌دهند با استفاده از تحلیل تکنیکال معاملات خود را پیش ببرند. استراتژی‌های که این دسته از معامله‌گران استفاده می‌کنند عبارت‌انداز: بولینگر، میانگین متحرک، فیبوناچی و دیگر موارد.

مزیت اصلی سوئینگ تریدر این است که سرعت نسبتا پایینی دارند و برای معامله‌گران پاره وقت که زمانی برای نظارت مداوم بر روندهای خود ندارند مناسب است. هزینه کارمزد و ریسک در سوئینگ تریدر تقریبا بالاست و آن هم به دلیل قرار گرفتن در معرض طولانی مدت در بازار فارکس.

معامله گر پوزیشن (Position Trader)

استراتژیک‌ترین رویکرد در بین تمامی معامله‌گران، تریدر پوزیشن می‌باشد. این نوع ترید برای کسانی است که زمان، دانش و انرژی برای انجام تحقیقات در بازار فارکس را دارند. پوزیشن تریدر بر حرکت بلندمدت قیمت با ترکیب عوامل اساسی و فنی تمرکز می‌کند.

با این حال، تمرکز بر تحقیقات بنیادی است، در حالی که نمودارهای فنی ابزاری برای تعیین دقیق بهترین نقاط ورود و خروج برای به حداقل رساندن هزینه‌ها و به حداکثر رساندن سود هستند.

معامله گر پوزیشن بر روی بازه‌های زمانی بزرگ، معمولا نمودارهای روزانه یا هفتگی کار می‌کنند. هدف آنها این است که بفهمند بازار به کجا می‌رود. این رویکرد به صبر، دانش و اغلب حساب بزرگی نیاز دارد تا آن را ارزشمند کند.

زیرمجموعه‌های تریدرها در فارکس

علاوه بر تریدرهای ذکر شده در بالا، تریدرهای دیگری نیز وجود دارند که نقش مهمی در بازار فارکس دارند.

اسکالپرها (Scalper)

اسکالپینگ نوعی از سبک معاملات فارکس است که در آن معامله‌گر فارکس در بازه‌های زمانی بسیار کوتاهی با هدف سود بردن از نوسانات جزئی بازار در قیمت جفت ارز، موقعیت‌های خود را باز و بسته می‌کند. در تئوری، استراتژی اسکالپینگ در مقایسه با استراتژی‌های دیگر ریسک کمتری دارد، تا حدی به این دلیل که اسکالپینگ فارکس به عنوان یک استراتژی غیر جهت‌دار شناخته می‌شود و معامله‌گر کمتر در معرض رویدادهای بزرگ قرار می‌گیرد.

اسکالپرها معامله‌گران روزانه هستند که در یک بازه زمانی کوچک معامله می‌کنند. استراتژی‌های آن‌ها معمولاً حول نمودارهای ۱ دقیقه‌ای و ۵ دقیقه‌ای با مدت زمان معاملات بسیار کوتاه می‌چرخد. اسکالپرها تعداد زیادی برد کوچک را به چند برد بزرگ ترجیح می دهند.

هنگام معامله اسکالپ، شما سعی می‌کنید به جای معاملات با سود زیاد، تعداد زیادی معاملات با سود کوچک انجام دهید. در این نوع تریدر معامله‌گران از یک نسبت لوریج بالا، از بازارهای نوسان برای استفاده از این سبک معاملاتی استفاده می‌کنند.

با این حال، بسیاری از تریدرها بر این باورند که ریسک‌های کمتری در اسکالپینگ وجود دارد، اما این یک استراتژی است که از معامله‌گر می‌خواهد چندین معامله را در یک روز معاملاتی انجام دهد و سطح بالایی از تمرکز را حفظ کند.

در واقع، به عنوان یکی از سخت‌ترین استراتژی‌های معاملاتی شناخته می‌شود، به ویژه به دلیل حجم معاملات زیاد که توسط پلتفرم‌ها و نرم‌افزارهای معاملاتی با فرکانس بالا انجام می‌شود که دائماً در بازار فارکس فعالیت می‌کنند.

معامله گران خبری (News Trader)

ترید خبری برای افراد ضعیف نیست. اخبار مهم به طور منظم به معنای نوسان است و نوسان برابر با فرصت‌های سود است. معامله‌گران اخبار به دنبال حرکت‌های بزرگ مبتنی بر رویداد مانند تصمیم‌گیری در مورد نرخ، حقوق و دستمزد، سیاست و موارد دیگر هستند. ترید خبری برای مبتدیان مناسب نیست.

معامله گران الگوریتمی

ترید الگوریتمی در سال‌های اخیر پس از اینکه معاملات الگوریتمی با فرکانس بالا به طور کامل محیط معاملات حرفه‌ای را تغییر داد، محبوبیت پیدا کرد.

این نوع معاملات به برنامه‌های کامپیوتری متکی است تا در صورت برآورده شدن شرایط از پیش برنامه‌ریزی شده، سیگنال دهند یا وارد معامله شوند. بنابراین، این فرآیند می‌تواند نیمه خودکار یا کاملاً خودکار باشد.

عضو کدامیک از تریدرها شویم؟

ممکن است پس از خواندن این مقاله سردرگم شوید که برای شروع عضو کدامیک از تریدرهای گفته شده شویم. پاسخ به این سوال کاملا به شما و شخصیت شما بستگی دارد. اگر از دو نفر بخواهید که به یک نمودار نگاه کنند، ممکن است نظر کاملا متفاوتی از حرکت روند داشته باشند و تصمیمات متفاوتی گرفته شود.

پس تا زمانی که وارد معامله نشده‌اید، نمی‌توانید تصمیم بگیرید که عضو کدامیک از تریدرهای گفته شوید و این مورد باز می‌گردد به استراتژی شما که برای خود در نظر گرفته‌اید.

صادقانه بگویم، یافتن استراتژی و سبک معاملاتی مناسب برای شما در یک روز انجام نمی شود. همانطور که می بینید، سبک های مختلف معاملات فارکس وجود دارد که می توانید هنگام معامله CFD و سایر ابزارهای مالی از آنها استفاده کنید. بنابراین برای توسعه سیستم معاملاتی خود و درک کامل خطرات هر استراتژی معاملاتی فارکس به زمان و صبر نیاز دارید.

به طور کلی، در حالی که معاملات نوسانی و معاملات موقعیتی برای سرمایه‌گذاران روند بلندمدت که به عوامل فاندامنتال متکی هستند مناسب‌تر است، محدودیت‌های اندیکاتور حرکت جهت‌دار معاملات روزانه و اسکالپینگ گزینه ایده‌آلی برای تریدرهایی است که زمان بیشتری برای معامله در بازارهای فارکس دارند و مایلند در بازارهای فارکس بی‌طرف باشند.

مهمترین عامل در ایجاد استراتژی معاملاتی فارکس خود، استفاده از روش آزمون و خطا است. از این گذشته، تا زمانی که خود را در معرض آزمایش قرار ندهید، واقعاً خود را نمی شناسید.

برای ما در زیر همین صفحه بنویسید که عضو کدامیک از تریدرها هستید تا در انتخاب گزینه‌‌های موجود برای دیگران مفید واقع شویم. با تشکر از شما از اینکه چشمان خود را به پارسی فارکس هدیه کردید.

پرکاربردترین ابزار تحلیل تکنیکال

در دنیای بورس و اقتصاد از مهم‌ترین ابزارهای تحلیلگران و معامله‌گران می‌توان به تحلیل تکنیکال اشاره نمود. منظور از این نوع تحلیل در بازارهای مالی پیش‌بینی قیمت‌ها با توجه‌ به وضعیت گذشته بازار است و معامله‌گر به کمک آن می‌تواند به پیش‌بینی قیمت‌ها در آینده بپردازد. در تحلیل تکنیکال از ابزارهای مختلفی استفاده می‌شود که در کنار یکدیگر می‌توانند بهترین نتایج را به دنبال داشته باشند. اگر می‌خواهید با پرکاربردترین ابزار تحلیل تکنیکال بیشتر آشنا شوید تا پایان با ما همراه باشید.

منظور از تحلیل تکنیکال چیست؟

پیش از آنکه به معرفی بهترین ابزار تحلیل محدودیت‌های اندیکاتور حرکت جهت‌دار تکنیکال بپردازیم بهتر است که تعریفی از این تحلیل داشته باشیم. تحلیل تکنیکال یا تحلیل فنی دانشی تجاری است که به‌منظور ارزیابی سرمایه‌گذاری‌ها و کشف فرصت‌های معاملاتی از طریق تجزیه و تحلیل روند آماری فعالیت‌های تجاری مورد استفاده قرار می‌گیرد. این آمار در برگیرنده اطلاعات قیمت، تغییرات قیمت، حجم معاملات و … می‌باشد. تحلیل فنی معمولاً در بازارهای ارز خارجی، بازار مسکن، بازار بورس و اوراق بهادار، بازار طلا و فلزات گران‌بها و سایر بازارهایی که بر اساس عرضه و تقاضا مشغول به فعالیت هستند مورد استفاده قرار می‌گیرند.

تحلیلگر تکنیکال فردی است که سرمایه‌گذاری‌ها را با توجه ‌به قیمت‌های گذشته بازار و شاخص‌های تکنیکال تجزیه و تحلیل می‌کند. این تحلیلگران معتقد هستند که تغییرات کوتاه‌مدت قیمت حاصل عرضه و تقاضای بازار است، ازاین‌رو سعی دارند که باتوجه‌به تفسیر دقیق الگوهای معاملاتی گذشته به پیش‌بینی رفتار آینده قیمت‌ها در بازار بپردازند.

تفاوت تحلیل تکنیکال و تحلیل بنیادی

تحلیل تکنیکال و تحلیل بنیادی دو مفهوم اساسی و مهم در بازار سرمایه هستند که به‌منظور تحقیق و پیش‌بینی روند آینده قیمت سهام مورد استفاده قرار می‌گیرند. هر یک از این دو مفهوم همانند هر فلسفه سرمایه‌گذاری دیگری دارای طرف‌داران و مخالفان خاصی هستند.

تحلیل بنیادی برای ارزیابی اوراق بهادار از طریق اندازه‌گیری ارزش ذاتی سهام تلاش می‌کند. تحلیلگرانی که از این روش استفاده می‌کنند به بررسی همه چیز می‌پردازند. به این معنی که اقتصاد، شرایط صنعت، وضعیت مالی و مدیریت شرکت‌ها، هزینه‌ها، دارایی‌ها، درآمدها و بدهی را به طور کامل ارزیابی می‌کنند. اما تحلیل تکنیکال با تحلیل بنیادی متفاوت است و در این نوع تحلیل قیمت و حجم سهام تنها مقادیر ورودی هستند و تمام اصول شناخته شده در آن در قیمت تعیین می‌گردد. ازاین‌رو به موارد ذکر شده در تحلیل بنیادی توجه زیادی نمی‌شود. در واقع تحلیل گران تلاشی برای اندازه‌گیری ارزش ذاتی اوراق بهادار ندارند و تمرکز خود را بر روی نمودارهای سهام برای شناسایی الگوها و روندها قرار می‌دهند که ببینند سهام در آینده چه رفتاری خواهد داشت.

ابزارهای تحلیل تکنیکال

ابزارهای بسیاری برای تحلیل تکنیکال وجود دارد و تریدرها می‌توانند با توجه ‌به روند تحلیل و سرمایه‌گذاری خود از یک یا چند ابزار در کنار یکدیگر استفاده کنند. در میان تمامی ابزارهای تحلیل تکنیکال برخی از آن‌ها مهم‌تر و پرکاربردتر هستند که در ادامه به معرفی آن‌ها می‌پردازیم.

شاخص میانگین جهت‌دار یا به اختصار ADX یک شاخص روند است که به‌منظور اندازه‌گیری قدرت و حرکت یک روند مورد استفاده قرار می‌گیرد. در مواقعی که میزان این شاخص بیش از 40 باشد روند بر اساس جهت حرکت قیمت است و به عبارتی شاهد یک روند قوی خواهیم بود. اما در شرایطی که مقدار ADX کمتر از 20 باشد یک روند ضعیف خواهیم داشت.

در واقع ADX خط اصلی روی اندیکاتور می‌باشد و به همراه آن دو خط +ID و –ID وجود دارد که با یکدیگر تعیین‌کننده جهت و حرکت روند هستند. به بیانی دیگر می‌توان گفت:

• زمانی که ADX بیش از 20 و +ID بالای _ID باشد روندی صعودی خواهیم داشت.
• زمانی که ADX بیش از 20 و _ID بالای +ID باشد شاهد روندی نزولی خواهیم بود.
• در شرایطی ADX زیر 20 روندی ضعیف باشد موجب تلاقی سریع –ID و +ID خواهد شد.

ابزار تحلیل تکنیکال OBV یکی از کاربردی‌ترین ابزارها در این حوزه است که از آن برای مشاهده کاهش یا افزایش حجم در اوراق بهادار در بازه زمانی طولانی ‌مدت استفاده می‌شود. این اندیکاتور حجم روزهای افزایش را از روزهای کاهش کسر می‌کند. منظور از حجم روزهای افزایش روزهایی است که قیمت روندی افزایشی را طی نموده است. حجم روزهای کاهش نیز به معنی روزهایی است که شاهد کاهش قیمت‌ها هستیم.

هنگامی که OBV در حال افزایش باشد نشان‌دهنده تمایل خریداران برای ورود به معاملات و بالابردن قیمت است. اما OBV کاهشی بیانگر این مسئله است که حجم فروش از حجم خرید بیشتر است و قیمت‌ها پایین‌تر هستند؛ بنابراین می‌توان گفت عملکردی همانند یک ابزار تأیید روند دارد. در صورتی که قیمت و OBV افزایشی باشند روند ادامه‌دار خواهد بود.

مکدی در واقع شاخص میانگین متحرک همگرا و واگرا است که تریدرها با استفاده ازآن‌جهت روند و حرکت روند را ارزیابی می‌کنند. این شاخص بیانگر سیگنال‌های معاملاتی در نقاط چرخش قیمت نیز می‌باشد. در مواقعی که مکدی مقداری بالای صفر داشته باشد قیمت فازی صعودی را طی می‌کند، اما اگر مقدار این شاخص زیر صفر باشد قیمت وارد فاز نزولی شده است.

اندیکاتور مکدی MACD دارای دو خط MACD line و signal line است و در مواقعی که MACD line خط signal line را از پایین قطع نماید قیمت روندی افزایشی خواهد داشت. اما اگر این اتفاق از بالا به ‌پایین رخ دهد قیمت روند کاهشی را طی می‌کند. با توجه‌ به موقعیت اندیکاتور و قرارگرفتن آن در بالا یا پایین صفر می‌توان به تعیین سیگنال‌ها پرداخت و آن‌ها را دنبال نمود. مثلاً اگر اندیکاتور بالای صفر باشد و MACD line از بالای signal line به‌طرف پایین حرکت کند می‌توان برای فروش اقدام نمود.

استوکاستیک نیز یک ابزار تحلیل تکنیکال است که قیمت فعلی را نسبت به محدوده قیمت در چند دوره مورد ارزیابی قرار داده و اندازه‌گیری می‌کند. میانگین این شاخص میان صفر تا صد در نوسان است. در استوکاستیک هنگامی که روند صعودی است قیمت باید بتواند سقف‌های بالاتر را ایجاد نماید. اما در هنگامی که روند نزولی است قیمت کف‌های پایین‌تر را ایجاد می‌کند.

این شاخص با نوسانات زیادی همراه است، زیرا خیلی کم اتفاق می‌افتد که قیمت مرتباً قله‌های بالاتر تشکیل دهد و استوکاستیک را در بالاترین حد نگه دارد. از طرفی نمی‌توان مداوم کف‌های پایین‌تر به‌صورت مداوم تشکیل داد و استوکاستیک را نزدیک به صفر نگه داشت. به همین دلیل از این شاخص معمولاً به‌عنوان شاخص خرید و فروش یاد می‌کنند و در نواحی اشباع مورد استفاده قرار می‌گیرد. بدین ترتیب اشباع‌های بالای 80 اشباع خرید محسوب می‌شوند و اشباع‌های زیر 20 اشباع فروش هستند. توجه داشته باشید که در هنگام استفاده از استوکاستیک باید حتماً به روند کلی قیمت توجه داشته باشید.

Relative Strength Index (RSI) اندیکاتوری در تحلیل تکنیکال است که دارای حرکتی بین 0 تا 100 است و به ترسیم میانگین بالاترین قیمت آخر نسبت به پایین‌ترین قیمت آخر می‌پردازد. از این‌رو می‌تواند در اندازه‌گیری حرکت و قدرت روند مؤثر باشد. از اندیکاتور RSI عمدتاً به‌عنوان شاخص خرید و فروش بیش از حد استفاده می‌کنند و درصورتی‌که مقدار آن به بیش از 70 برسد نشان‌دهنده ناحیه اشباع خرید است. اما مقادیر زیر 30 ناحیه اشباع فروش را نشان می‌دهد.

این ابزار همچنین در تعیین واگرایی نیز کاربرد دارد. اگر اندیکاتور در خلاف جهت قیمت در حرکت باشد ضعف روند را نشان می‌دهد و اخطاری برای تغییر روند می‌باشد. تعیین سطوح حمایت و مقاومت نیز از طریق RSI امکان‌پذیر است. در روندهای صعودی معمولاً سهام در بالای سطح 30 ماندگار است و اغلب به 70 یا بالاتر می‌رسد. اما در روندهای نزولی RSI زیر 70 است و اغلب به 30 و یا کمتر از آن می‌رسد.

کدام ابزار برای تحلیل تکنیکال بهترین است؟

خیلی از افراد به‌ویژه افرادی که به‌تازگی وارد بازارهای مالی شده‌اند در جستجوی بهترین ابزار تحلیل تکنیکال هستند. این افراد این تصور را دارند که با استفاده از یک ابزار خاص و تحلیل تکنیکال می‌توانند در بازار مالی مدنظر خود موفق شوند و راز کسب درآمد همین ابزار است. اما باید گفت که در حقیقت چنین ابزار خاصی که بتوان از آن به‌عنوان بهترین ابزار تحلیل تکنیکال یاد کرد وجود ندارد و تنها در میان تعداد زیاد ابزارهای تحلیل تکنیکال برخی از آن‌ها پرکاربردتر هستند.

ازاین‌رو نیاز است که سرمایه‌گذاران برای موفقیت در بازارهای مالی موردنظر خود ابزار مناسب و استراتژی معاملاتی خود را انتخاب نمایند تا بتوانند به اهداف مالی خود و موفقیت در سرمایه‌گذاری دست یابند. لازم به ذکر است که اشاره کنیم تریدرها و تحلیل‌گران حرفه‌ای معمولاً برای تحلیل دقیق بازار و تشخیص بهترین شرایط بازار برای خریدوفروش از چندین ابزار تحلیل در کنار یکدیگر به‌صورت هم‌زمان استفاده می‌کنند.

به‌طورکلی برای موفقیت در بازارهای مالی بهتر است که به دنبال بهترین ابزارها و نرم‌افزارهای تحلیل بازار نباشید و به‌جای اینکه ذهن خود را درگیر این موضوع نمایید بهتر است که اصول کار را به‌درستی و به‌صورت کامل بیاموزید تا بتوانید به شکل حرفه‌ای وارد بازار معاملات شوید.

تفاوت ابزار و تکنیک در تحلیل تکنیکال

برای سرمایه‌گذاری در بازارهای مالی و موفقیت در آن‌ها نیاز است که بر ابزارهای تحلیل تکنیکال به‌خوبی مسلط شوید. اما این نکته را به یاد داشته باشید که تنها ابزارهای تحلیل تضمین‌کننده موفقیت شما در سرمایه‌گذاری و معاملات نخواهند بود. در واقع باید در کنار این ابزارها یک تکنیک مختص به خودتان داشته باشید تا بتوانید به کسب سود در معاملات خرید و فروش بپردازید؛ بنابراین محدودیت‌های اندیکاتور حرکت جهت‌دار اگر می‌خواهید در بازارهای مالی داخلی و یا خارجی درآمد شگفت‌انگیزی را کسب کنید باید به‌تمامی موارد گفته شده توجه کنید و رعایت نمایید تا بتوانید به نتایج مطلوب و مورد نظر دست ‌یابید.

برای تحلیل تکنیکال چه نکاتی باید رعایت شود؟

دنیای تجارت با چالش‌ها و ریسک‌های زیادی همراه است، از این‌رو نیاز است که پیش از ورود رسمی به این بازارهای مالی تمرین کافی داشته باشید. از جمله نکاتی که در تحلیل فنی باید به آن‌ها توجه نمایید می‌توان به موارد زیر اشاره نمود.

• منطق اصولی و پایه تحلیل تکنیکال را به‌خوبی درک نمایید.
• چندین بار استراتژی‌های معاملاتی را بررسی و آزمایش کنید تا بتوانید عملکرد گذشته آن‌ها را ارزیابی کنید.
• حتماً پیش از سرمایه‌گذاری واقعی در یک حساب آزمایشی تمرین داشته باشید.
• اطلاعات خوبی از محدودیت‌های تحلیل تکنیکال به دست آورید تا از ورشکستگی و ضرر خود جلوگیری کنید.
• سعی کنید ویژگی‌های حساب معاملاتی را با درخواست استفاده آزمایشی رایگان مورد ارزیابی قرار دهید.
• با سرمایه کم معاملات خود را شروع کنید و پس از کسب تجربه و مهارت لازم به افزایش آن بپردازید.

تحلیل تکنیکال برای چه افرادی مناسب است؟

به‌طورکلی تمامی افرادی که قصد دارند وارد بازارهای مالی از جمله بورس شوند و خرید و فروش داشته باشند تحلیل تکنیکال و ابزارهای متنوع آن می‌تواند بسیار مفید و کاربردی باشد. تحلیل تکنیکال برای مشاوران و نمایندگان سرمایه‌گذاری کاملاً واجب و ضروری است تا بتوانند به سایرین بهترین مشاوره‌های لازم را ارائه دهند. این نوع تحلیل همچنین برای سرمایه‌گذاران خود محور نیز که باید مهارت‌های خود را برای موفقیت در بازار تقویت کنند ضروری است. به‌طورکلی تمامی سرمایه‌گذاران و افرادی که قصد دارند در نقش‌های تجاری خود پیشرفت قابل ‌توجهی داشته باشد می‌توانید بسیار مؤثر و کاربردی باشد و با استفاده از تحلیل تکنیکال می‌توانند به‌خوبی بازار را ارزیابی کنند و به خرید و فروش بپردازند.

سخن پایانی

همان‌طور که اشاره شد برای موفقیت در بازارهای مالی و تحلیل و ارزیابی بازار سرمایه‌گذاران و تحلیل گران به ابزارهای تحلیل تکنیکال و تسلط بر آن‌ها نیازمند هستند. هر یک از این ابزارها می‌توانند به نوبه خود در پیش‌بینی وضعیت بازار و روند قیمت‌ها نقشی مهم و تعیین‌کننده داشته باشند. از این‌رو بهترین است که سرمایه‌گذاران از چند مورد از بهترین ابزارها در کنار یکدیگر استفاده کنند تا بتوانند با تحلیل و ارزیابی بازار بهترین تصمیمات ممکن را بگیرند و به موفقیت در آن بازار دست یابند. معامله گران و سرمایه‌گذاران می‌توانند از منابع مد نظر خود برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد ابزارهای تحلیل تکنیکال استفاده کنند و با آمادگی کامل وارد بازار شوند و آینده ای رویایی و پر از موفقیت برای خود رقم بزنند.